论文摘要
苹果期货作为全球首个鲜果类期货品种,自其推出以来,为现货市场苹果价格提供了风向标。本文通过选取青岛和烟台的日价格数据以及36个主要城市的月度平均价格数据,采用向GARCH模型中增加虚拟变量的方法,研究了苹果期货推出后对不同现货地价格的影响;并通过TGARCH模型研究了三地的非对称效应。研究表明:苹果期货推出后对各现货地点的苹果价格的波动性影响存在一定的差异性;青岛和36个城市现货地对信息的反应存在差异性",好消息"对现货市场的影响要大于"坏消息"的影响。
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文章来源
类型: 期刊论文
作者: 高扬,刘家浩
关键词: 波动性,苹果期货,非对称性效应
来源: 价格理论与实践 2019年08期
年度: 2019
分类: 经济与管理科学
专业: 农业经济,贸易经济,市场研究与信息
单位: 北京工商大学经济学院
基金: 首都流通业研究基地资助（编号：JD-YB-2019-008),农业部,财政部现代农业（糖料）产业技术体系建设专项资金资助（编号：CARS--170601）
分类号: F724.5;F323.7
DOI: 10.19851/j.cnki.cn11-1010/f.2019.08.023
页码: 100-103
总页数: 4
文件大小: 2241K
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