导读:本文包含了利率平价论文开题报告文献综述、选题提纲参考文献及外文文献翻译，主要关键词:平价,利率,资本,管制,汇率,远期,外汇市场。
利率平价论文文献综述
江春,王瑞琦[1]（2019）在《“一带一路”国家实际利率平价——基于分位数单位根检验》一文中研究指出文章基于"一带一路"沿线的27个国家2005—2017年时间序列月度数据,采用分位数单位根检验方法验证实际利率平价理论在"一带一路"国家中是否有效,同时分析实际利率偏差序列在不同分位下的不对称均值回复。实证结果表明,27个国家中仅11个国家的实际利差序列是平稳。文章考虑了不同分位水平下实际利差的均值回复速度,总结出实际利差的四种变动趋势,从而对不同类别的"一带一路"国家与我国的金融及商品市场整合提供指导,进而探讨中国成为"一带一路"沿线主导国家的前提条件。(本文来源于《西华大学学报(哲学社会科学版)》期刊2019年06期）
裴茜,朱荃[2]（2019）在《粤港澳大湾区金融开放性研究——港币与人民币抛补利率平价实证分析》一文中研究指出粤港澳大湾区跨境金融合作态势较好,但跨境人民币合作业务仍然受限。香港作为全球最大的离岸人民币市场,本文实证分析港币与人民币的抛补利率平价在一定程度检验香港和内地金融市场自由化程度,反映粤港澳大湾区金融开放程度。同时,本文选取香港市场上港币与美元作为对比研究。通过实证发现港币兑人民币远期汇率、即期汇率、港币利率、人民币利率之间存在长期稳定关系,汇率市场的近期突变能被市场快速消化,而预期的变化会在市场上逐渐放大显现。但是香港市场人民币和港币并不满足抛补利率平价,人民币跨境流动性不足和开放程度不够。(本文来源于《深圳职业技术学院学报》期刊2019年04期）
李卓,徐灿[3]（2019）在《利率汇率平价关系、中美利差与中国宏观经济波动的动态关联性》一文中研究指出美国货币政策调整对中国宏观经济周期性波动的影响值得关注,一方面,美元升息影响中美利差,从而对中国经济运行产生影响;另一方面,中国作为全世界最大的发展中国家,无论就经济总量、还是就中美经济关联性而言,中国的经济运行态势即使不一定对美国货币政策形成直接影响,也会对中美利差具有决定性影响。考虑到中国资本市场尚未完全自由化,文章通过利率汇率平价关系构造反映中美利差的变量和指标,基于MS-SVAR实证模型,研究和检验了中美利差与中国宏观经济波动的动态关联性。结果表明:在分析美国货币政策调整、中美利差变化对中国经济的影响时,需要考虑中国经济与中美利差的双向因果影响;就MS-SVAR模型对结构化冲击的识别机制和方法提出了改进,可以进一步保证结构实证模型和结论的可靠性与解释力。(本文来源于《统计与决策》期刊2019年09期）
肖祖沔,向丽锦[4]（2019）在《资本管制与中国非抛补利率平价扭曲》一文中研究指出文章构建了存在资本管制的一般均衡理论模型,通过求解家庭动态最优化问题得到广义非抛补利率平价方程。理论推导发现,资本管制是传统意义上的非抛补利率平价失效的重要原因,资本管制的存在使得利率平价产生扭曲,利率-汇率动态关系呈现为广义非抛补利率平价方程的形式,只有在无资本管制条件下,传统意义上的非抛补利率平价才会成立。同时,资本管制条件下,汇率、汇率预期以及通胀预期的波动都会增加非抛补利率平价扭曲的程度。最后,基于带结构突变分位数回归的实证结果验证了理论模型的推论。(本文来源于《世界经济研究》期刊2019年04期）
屠立峰,乔桂明[5]（2019）在《利率平价下人民币远期汇率压力测度与成因探析——以四种主要国际货币为例》一文中研究指出随着中国利率和汇率市场化改革不断深入以及金融市场开放度的扩大,国际资本套利和套汇活动给中国福利造成的损失与金融风险不容小觑。在中国政府适度干预外汇市场并对资本项目采取一定管制的现状下,人民币远期与即期汇差对国内外利差的反应不充分,且呈现非线性特征。以人民币兑美元、欧元、日元或英镑为例,人民币即远期汇差与国内外利差之间长期保持较大差距,人民币远期汇率压力持续存在。风险溢价和市场风险理论均无法很好地解释远期压力现象,而央行外汇干预和套利受限理论能较好揭示出外汇干预和资本管制对人民币远期压力的非线性影响。因此,为防范国际金融风险,中国须渐近式开放资本项目,引导市场对人民币汇率形成理性预期,在风险可控前提下深化金融市场改革。(本文来源于《学术交流》期刊2019年03期）
黄晖雅[6]（2018）在《抵补利率平价视角下“8·11”汇改后中国央行外汇干预研究》一文中研究指出2015年8月11日,人民币汇率的中间价报价方式改革后,市场传言中国人民银行干预了人民币汇率。为了对这一情况进行验证,本文对2015年8月至2017年12月中美之间的利率与汇率数据进行处理后发现:2015年8月至2016年12月,中国CNY市场的利差和汇差组合与中国资本流动的实际方向不符,表明中国政府在这一段时间进行了直接干预。2017年1月至2017年12月,外汇市场数量信号与价格信号一致,说明该阶段中国人民银行对中国外汇市场的干预在不断减少。(本文来源于《财富生活》期刊2018年16期）
桑会丽[7]（2018）在《利率平价理论在我国的适用性研究》一文中研究指出2015年的“8.11”汇率改革,中国人民银行宣布调整人民币对美元中间价的报价机制。这一调节使得人民币对美元汇率中间价机制进一步市场化,汇率也能够更加真实地反映当期外汇市场的供求关系。2015年10月23日,央行宣布开放存款利率的浮动上限,至此我国基本完成了初步的利率市场化。随着利率市场化和汇率市场化的进一步改革,利率与汇率的关联性是否较改革之前有所提升,本文将通过利率平价理论来进行统计数据分析及实证研究。在我国金融市场逐步完善的背景下,国内大多数学者的研究表明:利率平价理论在我国不同时期的表现存在较大差异,金融危机及经济波动期该理论适用性弱,金融市场平稳发展时期该理论适用性会有所增强。本文采用统计分析和模型检验相结合的方法,选取了2009年1月5日到2017年5月31日的最新日数据,样本数据量达到2万多个,这样更能细致的描绘变量间的关系。描述性统计分析能够直观地看出数据的变动趋势;模型实证分析则能够描绘变量之间的精确关系。本文第一章主要概述了文章的研究背景意义、国内外文献、文章结构以及本文的创新与不足;第二章是文章的理论综述部分,为后续模型的建立和数据分析提供理论依据;第叁章是实证研究部分,本章选取了2009年1月5日到2017年5月31日这个时间段内的2万多个样本数据,结合描述性统计观察,运用E-G两步法分析了中美利差、即期汇率及远期汇率之间的关系。对利率平价理论在中国的适用性进行了实证检验。检验结果显示:汇改后,利率平价理论在中国的适用性有了显着的提高;第四章是在实证研究的基础上,从四方面分析了该模型在中国适用性低的原因;在原因分析的基础上,文章的第五章提出了掌握远期定价权、进一步推进利率市场化、逐步实现汇率市场化以及有层次开放资本账户等方面的政策建议。(本文来源于《山西财经大学》期刊2018-06-09）
谭小芬,高志鹏[8]（2017）在《中美利率平价的偏离:资本管制抑或风险因素?——基于2003-2015年月度数据的实证检验》一文中研究指出本文通过构建2003.1-2015.9中美两国利率平价偏离度,研究了这段时间内中美两国的利率平价是否成立,随后本文从"风险因素"和"资本管制"两大角度,考察了利率平价偏离的影响因素,其中"风险因素"可细分为为"购买力风险"、"景气预期"、"资本市场风险"、"资产配置",而"资本管制因素"细分为"法律上的资本管制"、"外汇干预"、"短期资本流动"和"贸易开放程度"。论文发现,这一时期内中美利率平价并不成立,"风险因素"和"资本管制"对利率平价成立都有影响,而且资本管制是最主要的影响因素。随着人民币国际化、资本账户开放和汇率的市场化改革不断推进,未来宏观经济政策应当更加注重资本管制和货币政策之间的协调。(本文来源于《《国际货币评论》2017年合辑》期刊2017-12-01）
田阳[9]（2017）在《人民币利率平价的实证检验——基于我国“811”汇改后的时间序列分析》一文中研究指出本文分别对比了"811"汇改前后人民币利率平价的成立情况,探究我国2015年汇改制度改革的政策有效性。由于我国金融市场尚未达到较高的发达水平,人民币在外汇市场的交易市场化程度较低,因此我们采用非抛补利率平价对人民币的汇率决定机制进行实证检验。结果表明汇改之后利率平价基本成立,而在汇改之前则不成立,说明"811"汇改政策对我国人民币汇率的市场化起到了极大的推动作用,同时在实证分析过程中,我们进一步探究了中美两国利率对汇率的影响机制,实证结果表明,中美利率对汇率的影响存在较为严重的不对称性,其中美国的影响程度是中国的四倍。因此我国虽然汇率制度的市场化程度在"811"之后得到了极大的提升,但与美国等金融市场较为发达的国家比较仍然存在一定的差距。(本文来源于《商场现代化》期刊2017年22期）
景博玮,赵莉[10]（2017）在《利率平价的偏移——从市场交易行为的视角》一文中研究指出由抵补利率平价原理得出的远期汇率公式,至今仍是金融业务中计算远期汇率的经验公式。外汇市场多种交易者的存在也对远期汇率的形成产生巨大的作用。从市场微观结构的角度出发,分析了多种交易者行为下的均衡远期汇率,从新的角度解释了利率平价偏离的原因。结果表明:远期汇率市场的均衡是市场力量较量的结果,投机者的进入对远期汇率的影响重大。此外,套期保值和投机者的市场力量越大,远期汇率越偏离利率平价均衡汇率。(本文来源于《金融理论与实践》期刊2017年11期）
利率平价论文开题报告
（1）论文研究背景及目的
此处内容要求：
首先简单简介论文所研究问题的基本概念和背景，再而简单明了地指出论文所要研究解决的具体问题，并提出你的论文准备的观点或解决方法。
写法范例：
粤港澳大湾区跨境金融合作态势较好,但跨境人民币合作业务仍然受限。香港作为全球最大的离岸人民币市场,本文实证分析港币与人民币的抛补利率平价在一定程度检验香港和内地金融市场自由化程度,反映粤港澳大湾区金融开放程度。同时,本文选取香港市场上港币与美元作为对比研究。通过实证发现港币兑人民币远期汇率、即期汇率、港币利率、人民币利率之间存在长期稳定关系,汇率市场的近期突变能被市场快速消化,而预期的变化会在市场上逐渐放大显现。但是香港市场人民币和港币并不满足抛补利率平价,人民币跨境流动性不足和开放程度不够。
（2）本文研究方法
调查法：该方法是有目的、有系统的搜集有关研究对象的具体信息。
观察法：用自己的感官和辅助工具直接观察研究对象从而得到有关信息。
实验法：通过主支变革、控制研究对象来发现与确认事物间的因果关系。
文献研究法：通过调查文献来获得资料，从而全面的、正确的了解掌握研究方法。
实证研究法：依据现有的科学理论和实践的需要提出设计。
定性分析法：对研究对象进行“质”的方面的研究，这个方法需要计算的数据较少。
定量分析法：通过具体的数字，使人们对研究对象的认识进一步精确化。
跨学科研究法：运用多学科的理论、方法和成果从整体上对某一课题进行研究。
功能分析法：这是社会科学用来分析社会现象的一种方法，从某一功能出发研究多个方面的影响。
模拟法：通过创设一个与原型相似的模型来间接研究原型某种特性的一种形容方法。
利率平价论文参考文献
[1].江春,王瑞琦.“一带一路”国家实际利率平价——基于分位数单位根检验[J].西华大学学报(哲学社会科学版).2019
[2].裴茜,朱荃.粤港澳大湾区金融开放性研究——港币与人民币抛补利率平价实证分析[J].深圳职业技术学院学报.2019
[3].李卓,徐灿.利率汇率平价关系、中美利差与中国宏观经济波动的动态关联性[J].统计与决策.2019
[4].肖祖沔,向丽锦.资本管制与中国非抛补利率平价扭曲[J].世界经济研究.2019
[5].屠立峰,乔桂明.利率平价下人民币远期汇率压力测度与成因探析——以四种主要国际货币为例[J].学术交流.2019
[6].黄晖雅.抵补利率平价视角下“8·11”汇改后中国央行外汇干预研究[J].财富生活.2018
[7].桑会丽.利率平价理论在我国的适用性研究[D].山西财经大学.2018
[8].谭小芬,高志鹏.中美利率平价的偏离:资本管制抑或风险因素?——基于2003-2015年月度数据的实证检验[C].《国际货币评论》2017年合辑.2017
[9].田阳.人民币利率平价的实证检验——基于我国“811”汇改后的时间序列分析[J].商场现代化.2017
[10].景博玮,赵莉.利率平价的偏移——从市场交易行为的视角[J].金融理论与实践.2017
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